Kriptoda stop loss ve stop-limit emirleri: Her birinin nasıl tetiklendiği, emirlerden birinin neden gerçekleşmeyebileceği, hangi durumda hangisini kullanacağın ve ajanların ikisini de nasıl kullandığı.
Kısa yanıt
Fiyat stop seviyene ulaştığında stop-loss emri piyasa emrine dönüşür. Böylece bir sonraki mevcut fiyattan satış yapar ve genellikle gerçekleşir. Stop-limit emir, belirlediğin fiyattan bir limit emrine dönüşür. Bu fiyatın altında satış yapmaz, ancak hızlı bir düşüşte hiç gerçekleşmeyebilir. Stop-loss pozisyondan çıkmayı, stop-limit ise fiyatı önceliklendirir.
Her iki emir de mevcut fiyatın altında bekler ve fiyat, stop fiyatı adı verilen seçtiğin seviyeye düştüğünde devreye girer. Aralarındaki fark, bundan sonra ne olduğudur:
Stop-loss pozisyondan çıkmaya öncelik verir. Stop-limit fiyata öncelik verir.
$3,000 fiyatından aldığın ETH'yi tutar ve %6 aşağıda, $2,820 seviyesinde stop loss belirlersin.
Her iki durumda da pozisyondan çıkmış olursun. Kesinliğin bedeli, gerçekleşme fiyatının kesin olmamasıdır.
Aynı pozisyon, ancak stop fiyatı $2,820 ve limit fiyatı $2,800 olan bir stop-limit emri veriyorsun.
Asla $2,800'in altından satış yapmazsın. Bu kesinliğin bedeli, hiç satış yapamayabilecek olmandır.
Pozisyondan çıkmak en önemli şeyse stop loss kullan. Pozisyonu korumak için genellikle tercih edilen yöntem budur. Kripto dakikalar içinde sert düşebilir ve gerçekleşmeyen bir stop hiç koruma sağlamaz.
Fiyat kesinlikten daha önemliyse stop-limit kullan. Örneğin, emir defteri sığ bir coinde piyasa emrinin son fiyatın çok altında gerçekleşebileceği durumlarda veya belirli bir seviyenin altından satmaktansa pozisyonu tutmayı tercih ettiğinde.
Stop-limit kullanıyorsan iki fiyat arasında boşluk bırak. Stop seviyesinin çok az altında olan bir limit, hızlı bir hareket sırasında kolayca atlanabilir. Coin'in olağan kaymasından biraz daha geniş bir fark, emrin gerçekleşme şansını artırır.
BTC $86,000 seviyesinden işlem görüyor. İki yatırımcı, $90,000 seviyesinden aldıkları BTC'yi tutuyor. Birinin $84,600 seviyesinde stop loss'u, diğerinin ise $84,600 tetikleme fiyatı ve $84,400 limit fiyatıyla stop-limit emri var. Kötü haber geliyor ve BTC bir dakika içinde $84,900 seviyesinden $83,200'e düşüyor, ardından sonraki bir saatte $81,000 seviyesine kadar gerilemeye devam ediyor.
İki sonuç da iyi değil, ancak bunlardan birinin sınırı var. Bu açıklayıcı bir örnektir, gerçek bir sonuç değildir.
Trailing stop fiyat yükseldikçe onu takip eder. %5 trailing stop kullanıyorsan ve $3,000 seviyesinden alım yaptıktan sonra ETH $3,400'e yükselirse stop $3,230'a çıkar. ETH ardından düşerse stop $3,230'da kalır ve satış bu seviyede gerçekleşir. Yükselişi sınırlamadan bir bölümünü korur. Trailing stop emirleri piyasa veya limit emri olabilir; yukarıda açıklanan ödünleşim burada da geçerlidir.
Ajanın stop loss'u, borsada bekleyen bir emir değil, bir kuraldır. Ajan fiyatı dakikada en fazla bir kez kontrol eder. Stop seviyesine ulaşıldığında piyasa emriyle satış yapar; böylece hiç gelmeyebilecek bir fiyatı beklemek yerine pozisyondan çıkar.
Ayrıca ajanın günlük zarar limiti vardır: kötü geçen bir günde birden fazla stop çalışırsa, günün zararları belirlediğin sınıra ulaşınca ajan duraklar. Karar kaydı hem stop seviyesini hem de emrin gerçekleştiği gerçek fiyatı kaydeder; böylece kaymayı görebilirsin.
Stop-loss; çünkü pozisyondan çıkmanı sağlar. Fiyat limit seviyeni doğrudan aşarak düşerse stop-limit emri hiç gerçekleşmeyebilir ve fiyat düşmeye devam ederken pozisyonun açık kalabilir.
Hiçbir koşulda belirli bir fiyatın altında satış yapmayacağın ve emrin gerçekleşmeyebileceğini kabul ettiğin durumlarda ya da piyasa emrinin son fiyatın çok altında gerçekleşebileceği coin'lerde.
Normal ve hızlı bir fiyat hareketinde emrin gerçekleşmesine yetecek kadar geniş olmalı; çoğu zaman bu, coin'in tipik fiyat kaymasından biraz daha fazladır. Çok yakın olursa emir kolayca atlanır; çok uzak olursa stop loss gibi çalışır.
Fiyat yükseldikçe yukarı çıkan ve alışından beri görülen en yüksek fiyatın belirli bir mesafe altında kalan bir stop. Düşüşü sınırlarken yükselişin bir kısmını kilitler.
Borsadaki stop emirleri borsanın kendisinde tutulur. TradeCorgi ajanının stop-loss'u ise ajanın dakikada en fazla bir kez kontrol ettiği bir kuraldır. Kural tetiklendiğinde ajan piyasa fiyatından satış yapar; böylece günlük zarar limitini de uygulayabilir.
Stop fiyatın ile piyasa emrinin gerçekleştiği fiyat arasındaki farktır. Hızlı piyasalarda ve emir defteri sığ coinlerde bu fark büyür.
Bu rehberi şu planla uygulamaya koy: BTC Dip Alıcısı strateji. Önce sanal parayla kâğıt üzerinde başlar.
Binance'te BTC/USDT
