ટ્રેલિંગ સ્ટોપ લોસ અને ટ્રેલિંગ સ્ટોપ લિમિટ: બંને કેવી રીતે કામ કરે છે

Trailing stop શું છે

સામાન્ય stop-loss તમારા ખરીદેલા ભાવથી નીચે એક નક્કી કરેલા ભાવે રહે છે. Trailing stop બદલાતો રહે છે. તમે ખરીદી કરી ત્યારથી પહોંચેલા સૌથી ઊંચા ભાવથી તે ટકાવારી અથવા ભાવના રૂપમાં નક્કી કરેલા અંતરે નીચે રહે છે અને ફક્ત ઉપર જ ખસે છે. જો ભાવ તેની ઊંચી સપાટીથી એટલા અંતરે પાછો ઘટે, તો stop ટ્રિગર થાય છે.

આથી તે એકસાથે બે કામ કરે છે: ટ્રેડ તરત જ ખોટી દિશામાં જાય તો નુકસાન મર્યાદિત કરે છે, અને ટ્રેડ તમારી તરફેણમાં જઈને પછી પલટે તો નફાનો થોડો ભાગ સુરક્ષિત રાખે છે.

ટ્રેલિંગ stop કેવી રીતે આગળ વધે છે, પગલું-દર-પગલું

તમે $3,000ના ભાવે ETH ખરીદો છો અને 5% trailing stop મૂકો છો:

1. શરૂઆતમાં stop $2,850 પર છે, જે $3,000થી 5% નીચે છે.
2. ETH વધીને $3,200 થાય છે. Stop વધીને $3,040 પર જાય છે.
3. ETH વધીને $3,400 થાય છે. Stop વધીને $3,230 પર જાય છે.
4. ETH ઘટીને $3,300 થાય છે. Stop $3,230 પર જ રહે છે; તે ક્યારેય નીચે જતો નથી.
5. ETH ઘટીને $3,230 થાય છે. Stop trigger થાય છે અને position વેચાય છે.

કોઈએ ટોચની કિંમત પસંદ કરવાની જરૂર વિના, આ ટ્રેડે $3,000થી $3,400 સુધીના ઉછાળાનો મોટા ભાગનો લાભ જાળવી રાખ્યો.

Trailing stop loss અને trailing stop limit વચ્ચેનો તફાવત

બંને એક જ મૂવિંગ ટ્રિગરનો ઉપયોગ કરે છે. તે ટ્રિગર થાય ત્યારે શું થાય છે તેમાં તેમનો ફરક છે.

• Trailing stop loss (trailing stop market): ટ્રિગર થયા પછી તે માર્કેટ ઓર્ડરથી વેચે છે. ઓર્ડર લગભગ હંમેશાં ભરાય છે, પરંતુ ભાવ ઝડપથી ઘટે ત્યારે કિંમત ટ્રિગરથી નીચે હોઈ શકે છે. આ તફાવતને slippage કહે છે.
• Trailing stop limit: ટ્રિગર થયા પછી તે ટ્રિગરથી નક્કી કરેલા અંતરે નીચે limit order મૂકે છે, જેમ કે 0.5%. તે આ મર્યાદાથી નીચે ક્યારેય વેચતું નથી, પરંતુ જો ભાવ સીધો મર્યાદાની નીચેથી પસાર થઈ જાય, તો કંઈ વેચાતું નથી અને ઘટતી પોઝિશન તમારી પાસે રહે છે.

ફિક્સ્ડ સ્ટોપ્સની જેમ અહીં પણ સમાધાન એ જ છે: ટ્રેડમાંથી બહાર નીકળવાની ખાતરી સામે કિંમત પર નિયંત્રણ. ક્રિપ્ટોમાં, જ્યાં ઘટાડો અચાનક આવી શકે છે, ત્યાં નફાનું રક્ષણ કરવા માટે માર્કેટ વર્ઝન સામાન્ય રીતે વધુ સુરક્ષિત પસંદગી છે. આ સરખામણીના ફિક્સ્ડ-સ્ટોપ વર્ઝન માટે stop loss vs stop limit વાંચો.

ટ્રેલિંગ અંતર કેવી રીતે પસંદ કરવું

• સામાન્ય pullback કરતાં વધુ પહોળું. કોઈ coinના ભાવમાં વધારો ચાલતો હોય ત્યારે પણ વારંવાર 4%નો ઘટાડો થતો હોય, તો 3%નો trailing stop સામાન્ય વધઘટમાં જ વહેલો વેચી દેશે.
• ટૂંકા સ્વિંગ માટે ઓછું, ટ્રેન્ડ માટે વધુ. rebound tradeમાં 3%થી 5% વાપરી શકાય; trend-following નિયમમાં 8%થી 15% હોઈ શકે.
• Coinને ધ્યાનમાં લો. નાના coinsમાં વધુ વધઘટ થાય છે, તેથી તેમને BTC કરતાં વધુ પહોળા trailing stopની જરૂર પડે છે.
• અલગ-અલગ અંતર અજમાવો. એક જ સમયગાળા માટે ફી સહિત 3%, 5% અને 8%ના બેકટેસ્ટ કરો અને પરિણામ તથા સૌથી મોટો ઘટાડો, બંનેની સરખામણી કરો.

Trailing stop કે નિશ્ચિત take-profit?

નક્કી કરેલો take-profit એક જ level પર વેચે છે અને ત્યાર પછીનો ભાવવધારો ધ્યાનમાં લેતો નથી. trailing stop ભાવ વધતો હોય ત્યારે વેચતો નથી; તે ઊંચા ભાવથી ઘટાડો થાય તેની રાહ જુએ છે. તેથી ટ્રેન્ડવાળા બજારમાં trailing stop વધુ યોગ્ય છે, જ્યારે વારંવાર ભાવ વધઘટ કરતા બજારમાં નક્કી કરેલો take-profit વધુ યોગ્ય છે. આવા બજારમાં trailing stop કોઈ નફો પક્કો કરે તે પહેલાં ભાવ વધીને પાછો ઘટી શકે છે.

કેટલીક વ્યૂહરચનાઓ બંનેનો ઉપયોગ કરે છે: શરૂઆતનું નુકસાન મર્યાદિત રાખવા માટે fixed stop-loss અને ટ્રેડ નક્કી કરેલા નફા સુધી પહોંચે પછી જ શરૂ થતો trailing stop.

એક ઉદાહરણ

SOL માટેનો dip-buying નિયમ: SOLનો ભાવ 24 કલાકમાં 7% ઘટે ત્યારે $50ના ખરીદો, 8% stop-loss રાખો અને નક્કી કરેલા targetને બદલે 6% trailing stop રાખો.

• SOLનો ભાવ 7.4% ઘટે છે અને agent $150 પર ખરીદી કરે છે.
• ત્રણ દિવસમાં SOLનો ભાવ ફરી વધીને $165 થાય છે. trailing stop વધીને $155.10 થાય છે.
• SOLનો ભાવ ફરી ઘટીને $155.10 થાય છે અને agent market પર વેચે છે; order $155 પર પૂર્ણ થાય છે.
• ફી પહેલાં ટ્રેડ ખરીદીના ભાવથી લગભગ 3.3% વધુ ભાવે બંધ થાય છે. બંને બાજુએ 0.1% ફી બાદ આશરે $1.60નો ફાયદો રહે છે.

10%ના નિશ્ચિત take-profit સાથે એ જ ટ્રેડ $165 પર ક્યારેય વેચાયો ન હોત અને પુલબૅકમાં ભાવ ઘટે તેમ નીચે ગયો હોત. આ સમજાવવા માટેનું ઉદાહરણ છે, વાસ્તવિક પરિણામ નથી.

TradeCorgi એજન્ટ ટ્રેલિંગ stopનો ઉપયોગ કેવી રીતે કરે છે

• સાદા શબ્દોમાં તેનું વર્ણન કરો, જેમ કે "મેં ખરીદ્યું ત્યારથી SOLના સૌથી ઊંચા ભાવથી 6% ઘટે તો વેચો".
• તે તમારા strategy card પર exit rule બને છે, ફરજિયાત stop-loss અને દૈનિક નુકસાનની મર્યાદાની સાથે.
• Agent તેને વધુમાં વધુ મિનિટમાં એક વાર તપાસે છે અને નિયમ લાગુ પડે ત્યારે market પર વેચે છે.
• Backtestમાં fees અને slippage સામેલ હોય છે, જેથી તમે એક જ સમયગાળામાં trailing stopની fixed target સાથે સરખામણી કરી શકો.

સામાન્ય ભૂલો

• સામાન્ય pullback કરતાં વધુ ટાઇટ trailing stop. ભાવ વધવા લાગે ત્યારે પહેલી નાની હલચલમાં જ તે વેચી દે છે અને જે ઉછાળાને સુરક્ષિત રાખવાનો હતો તે ચૂકી જાય છે.
• શરૂઆતમાં કોઈ fixed stop નથી. જો ટ્રેડ તરત જ ખોટી દિશામાં જાય, તો ખરીદીના ભાવથી માપેલો trailing stop તેના અંતર જેટલો જ અસરકારક હોય છે; તેની સાથે fixed stop-loss પણ રાખો.
• ઝડપી બજારમાં trailing stop limit વાપરવો. અચાનક ઘટાડામાં limit પર ઓર્ડર ભરાયા વિના રહી શકે છે, જેથી પોઝિશન ખુલ્લી રહે.
• અંતરનું ક્યારેય પરીક્ષણ ન કરવું. એક પસંદ કરતાં પહેલાં fees સહિતના backtestમાં ઓછામાં ઓછાં ત્રણ અંતરની સરખામણી કરો.

તમે જે પણ અંતર પસંદ કરો, ટ્રેડ શરૂ થાય તે પહેલાં તેને લખી લો અને ટ્રેડ શરૂ થયા પછી તેમાં ફેરફાર ન કરો.

trailing stop માટેની ચેકલિસ્ટ

• આ અંતર કોઈનની સામાન્ય pullback કરતાં વધારે છે.
• તમને ખબર છે કે તમને exitની ખાતરી (market) જોઈએ છે કે ભાવ પર નિયંત્રણ (limit).
• ફી સાથેના backtestમાં તેની સરખામણી fixed take-profit સાથે કરવામાં આવી છે.
• ટ્રેડ તરત જ ખોટી દિશામાં જાય તો પણ fixed stop-loss નુકસાનને મર્યાદિત રાખે છે.