स्लिपेज

स्लिपेज, ऑर्डर देते समय आपकी अपेक्षित कीमत और जिस कीमत पर वह वास्तव में पूरा हुआ, उनके बीच का अंतर है। आम तौर पर यह एक लागत होती है: बेचने का ऑर्डर आपके देखे हुए आख़िरी भाव से थोड़ा कम पर, या खरीदने का ऑर्डर थोड़ा ज़्यादा पर पूरा होता है।

उदाहरण

जब stop-loss ट्रिगर होकर मार्केट सेल ऑर्डर भेजता है, तब BTC का भाव $84,600 होता है। तेज़ गिरावट में उस भाव पर खरीदने वाले कुछ ही सेकंड में गायब हो जाते हैं, और ऑर्डर $84,100 पर पूरा होता है। $500 का यह अंतर, यानी लगभग 0.6%, स्लिपेज है।

यह क्यों मायने रखता है

शांत माहौल में ज़्यादा लिक्विड बाज़ारों में स्लिपेज कम होता है। तेज़ी से बदलते बाज़ारों, बड़ी खबरों के दौरान और कम ऑर्डर बुक वाली कॉइन्स में यह काफ़ी ज़्यादा होता है। मार्केट ऑर्डर और ट्रिगर हुए stop-loss पर इसका असर सबसे ज़्यादा होता है - ठीक तब, जब आप बिना रुकावट के ट्रेड से बाहर निकलना चाहते हैं। बार-बार ट्रेड करने वाली रणनीतियों में हर ऑर्डर का थोड़ा-सा स्लिपेज भी जुड़कर बड़ा हो जाता है। इसे नज़रअंदाज़ करने वाले backtest नतीजों को बढ़ा-चढ़ाकर दिखाते हैं।

TradeCorgi इसका इस्तेमाल कैसे करता है

TradeCorgi backtest में हर simulated order पर exchange fee के साथ अनुमानित slippage भी जोड़ी जाती है, ताकि नतीजे बढ़ा-चढ़ाकर न दिखें। Live trading में decision log दर्ज करता है कि हर order किस कीमत पर पूरा हुआ, जिससे आप हर trade की असली slippage देख सकते हैं। Agents market को अधिकतम हर मिनट में एक बार जाँचते हैं और सिर्फ spot trading करते हैं, इसलिए वे उस high-speed trading से दूर रहते हैं जहाँ slippage का असर बहुत ज़्यादा होता है।